久期财经讯,长江实业集团有限公司(CK Asset Holdings Limited,简称“长实集团”,01113.HK,穆迪:A2 稳定,标普:A 稳定)发行Reg S、PNC3的高级美元永续资本证券。
条款如下:
发行人:Panther Ventures Limited
担保人:长江实业集团有限公司
担保人评级:穆迪:A2 稳定,标普:A 稳定
预期发行评级:A2(穆迪)
证券:美元有担保高级永续资本证券
发行规则:Reg S
规模:3亿美元
期限:PNC3
初始指导价:4.25%区域
最终指导价:3.80%
息票率:3.8%
收益率:3.8%
发行价格:100
票息递延:发行人自行决定在累积和复合的基础上选择票息递延;受股息制动(dividend stopper)和3个月“look-back”期的股息推动(distribution pusher)影响
赎回选择权:可在2023年9月17日或其后的任何工作日按照票面价格(at par)全部或部分赎回,任何按票面价格部分赎回后至少有3亿美元未偿本金
其他赎回:纳税原因、会计原因、最低未偿金额、控制权变更
资金用途:用于担保人及其子公司的一般企业用途,包括赎回未偿永续证券
其他条款:香港交易所上市;最小面值/增量为20万美元/1000美元;适用英国法
清算系统:欧洲清算银行/明讯银行
交割日:2020年9月17日
ISIN:XS2227047151
认购情况
认购超13亿美元,来自90个账户。
投资者地域分布:亚洲82.00%,欧洲、中东及非洲18.00%;
投资者类型:基金管理公司67.00%,私人银行27.00%,保险公司4.00%,其他2.00%。